Криптовалюта на Мальте: без налога при владении, 35% при торговле
Коротко. Мальта облагает криптовалюту по тому, что вы с ней делаете. Купили и держите как средство сохранения стоимости — продажа не даст налога вовсе. Торгуете достаточно часто, чтобы это выглядело бизнесом, — прибыль уходит в подоходный налог по шкале до 35%. Ни одна норма не закрепляет границу числом сделок или сроком владения, так что всё решает картина, которую увидит инспектор.
- ДОЛГОЕ ВЛАДЕНИЕ
- Без налогаесли держат как средство сохранения стоимости
- ТОРГОВЛЯ КАК БИЗНЕС
- 0-35%по шкале подоходного налога
- ДО 12 000 €
- 0%первая ступень шкалы
- СВЫШЕ 60 000 €
- 35%верхняя ступень
- СТЕЙКИНГ И МАЙНИНГ
- Облагаютсякак доход, независимо от того, как вы держите
- ЛИЦЕНЗИЙ
- 23больше, чем в Люксембурге, Ирландии и Дании
Два режима и граница между ними
Мальтийские разъяснения делят владельцев надвое. Держите монету как средство сохранения стоимости — распоряжение ею налога не даёт: общего налога на прирост капитала для такого актива на Мальте нет. Торгуете ею как бизнесом — прибыль идёт в подоходный налог по ставке от 0 до 35%.
Границу не закрепляет ни одна норма. Налоговая смотрит, как часто вы торгуете, долго ли держите позиции открытыми, занимаете ли деньги под них и выглядит ли занятие организованным настолько, чтобы считаться промыслом. Тот, кто купил в 2021-м и продал один раз в 2026-м, стоит по одну сторону. Тот, у кого сорок сделок в месяц, — по другую, как бы он себя ни называл.
Награда за стейкинг, выработка майнинга и эйрдропы этого вопроса не касаются. Они считаются доходом в момент получения, и то, как вы держите их дальше, ничего не меняет.
Шкала и кто доходит до верха
Доход от торговли идёт по обычной шкале: ноль на первые двенадцать тысяч евро, 15% до шестнадцати тысяч, 25% до шестидесяти и 35% выше.
Выходит, что скромная торговая прибыль обходится на Мальте дешевле, чем такая же в Финляндии или Ирландии, а крупная — дороже финских плоских 34% на доход от капитала. Устройство щадит мелких и берёт с серьёзных по европейской середине.
«Остров блокчейна» и что от него осталось
Мальта назвала себя островом блокчейна в 2018 году и приняла Закон о виртуальных финансовых активах, пока европейские регуляторы писали консультационные бумаги. Binance в том же году перенёс сюда публичное присутствие, а в 2020-м регулятор заявил, что мальтийской лицензии у Binance нет.
Закон пережил лозунг. К приходу MiCA 30 декабря 2024 года на Мальте уже были режим лицензирования, надзорные сотрудники с шестилетней практикой и компании внутри режима. Регулятор перевёл их на лицензии MiCA и первым в союзе выдал полноценное разрешение: мальтийское подразделение Crypto.com получило его 27 января 2025 года, в том же месяце — OKX.
Сейчас мальтийскую лицензию держат двадцать три компании против тринадцати в Люксембурге, двенадцати в Ирландии и пяти в Финляндии.
Разбор ESMA
Скорость привлекла внимание. В 2025 году ESMA провела ускоренный разбор одной мальтийской лицензии и опубликовала его 10 июля.
Регулятору зачли хороший уровень экспертизы и достаточные надзорные ресурсы. По самой выдаче вывод вышел другим: ожидания оправданы лишь отчасти — часть существенных вопросов на момент выдачи оставалась открытой либо не была взвешена на этой стадии. ESMA порекомендовала их закрыть и следить за ростом числа заявлений.
Лицензию никто не отозвал. Для того, кто выбирает площадку, вывод означает одно: стоит смотреть, на какие именно услуги у компании есть разрешение, а не считать мальтийскую лицензию поводом насторожиться.
Разрешено
- Держать криптовалюту долго как средство сохранения стоимости: продажа без налога
- Торговать как бизнес, платя подоходный налог от 0 до 35%
- Пользоваться любой площадкой с лицензией MiCA в любой стране ЕС
- Вести лицензированный криптобизнес в режиме, который старше MiCA на шесть лет
Ограничено
- Называть частую торговлю долгим владением: решает картина, а не ярлык
- Считать награды за стейкинг и майнинг необлагаемыми: они приходят как доход
- Работать с клиентами из ЕС без лицензии — с 1 июля 2026 года
- Рассчитывать, что прежняя лицензия VFA работает сама по себе: MiCA её заменила
Как складывались правила
Мальта принимает Закон о виртуальных финансовых активах и называет себя островом блокчейна.
Регулятор заявляет, что у Binance нет мальтийской лицензии.
Мальта первой в ЕС выдаёт полноценные лицензии MiCA — Crypto.com и OKX.
ESMA публикует разбор: по одной лицензии регулятор оправдал ожидания лишь отчасти.
Мальта закрывает восемнадцатимесячный переход по MiCA.
Любопытный факт
В июле 2025 года ESMA опубликовала ускоренный разбор одной мальтийской лицензии. Экспертиза и штат у регулятора нашлись, но по этому случаю он оправдал ожидания лишь отчасти: часть существенных вопросов на момент выдачи лицензии оставалась нерешённой.
Частые вопросы
Платить ли налог при продаже криптовалюты на Мальте?
Нет, если вы держали её как средство сохранения стоимости. Если занятие выглядит торговым бизнесом, прибыль идёт в подоходный налог от 0 до 35%.
Что решает, какой режим ко мне относится?
Ваше поведение: частота сделок, сроки владения, заёмные деньги и то, насколько занятие организовано. Одной цифры тут нет.
Облагается ли стейкинг?
Да. Стейкинг, майнинг и эйрдропы считаются доходом в момент получения.
Почему столько бирж выбирают Мальту?
Она лицензировала криптокомпании с 2018 года и перевела их на MiCA, так что к приходу правил ЕС у регулятора было шесть лет надзорной практики.
Стоит ли беспокоиться из-за разбора ESMA?
Он касался одной лицензии и никого её не лишил. Проверяйте, на какие услуги разрешение у конкретной компании.
Источники
Другие страны
Обновлено 08.10.2026 · материал носит справочный характер и не является инвестиционной или налоговой консультацией